+7(499)-938-42-58 Москва
8(800)-333-37-98 Горячая линия

С возвратом. Кому и зачем нужен оперативный лизинг

Содержание

Оперативный лизинг – виды и особенность. Почему выгодно?

С возвратом. Кому и зачем нужен оперативный лизинг

На современном рынке лизинговых услуг реализуются различные формы и модели контрактов. Законодательные нормы, регулирующие данные правоотношения, также нельзя охарактеризовать как однотипные. В соответствии с одной из принятых классификаций все современные формы лизинга объединяются в две основные группы — оперативный и финансовый.

Оперативный лизинг

Ключевые характеристики сделки зависят от того, какой разновидности лизинга вы отдадите предпочтение. Этим будут обусловлены такие важные моменты, как стоимость услуг, срок действия договора, тип налогообложения операции и многое другое. Что такое оперативный лизинг, в чем заключаются его суть и особенности, вы узнаете из настоящей статьи.

Особенности оперативного лизинга

Операционная аренда — это отношения, возникающие по поводу определённого предмета (чаще всего строительной или автомобильной техники), который передаётся в пользование от одного лица к другому на конкретный срок.

Этот период не должен превышать установленный срок эксплуатации собственности.

Оперативный лизинг

Если говорить о конкретных характерных особенностях операционной аренды, то стоит выделить следующие моменты:

  • В соответствии с условиями заключённого соглашения, срок лизинга не должен превышать период эксплуатации предмета.
  • Собственником остаётся тот человек, который предоставил имущество в лизинг.
  • Предмет договора не должен быть куплен по запросу конкретного клиента, в связи с чем лизинговые компании вынуждены осуществлять систематический мониторинг рынка с целью выявления популярных товаров.
  • Лизинговое соглашение имеет двусторонний характер (права и обязанности возникают у обоих участников сделки).
  • Если предмет является неподходящим для использования, арендатор вправе расторгнуть договор.
  • Риск нанесения урона или уничтожения имущества ложится на плечи субъекта, получившего его в аренду.
  • Размер платежей по аренде значительно выше, чем при использовании такого инструмента, как финансовый лизинг.
  • Когда заканчивается срок действия соглашения, имущество возвращается арендодателю.

Механизм оперативного лизинга

Предприятие получает предмет на определённый срок, по истечении которого обязуется вернуть его. Пока имущество используется, обязательно вносятся ежемесячные платежи на счёт лизингодателя. Эксперты отмечают, что размер последних выше, чем при заключении финансовой аренды.

Механизм оперативного лизинга

Обычно такое соглашение действует на протяжении небольшого срока (1-2 года). Если вы хотите заключить договор на менее продолжительный период, то это будет уже наём.

Если рассматривать данные договорные отношения на примере аренды автомобиля, то стоит выделить следующие важные моменты:

  • Благодаря оперативному лизингу вы можете получить в пользование несколько автомобилей на срок, который колеблется в пределах одного-двух лет.Передача объекта договора
  • Вам не придётся регулярно обновлять автопарк, переживать по поводу того, что определённые марки начинают устаревать. Закончится действие договора — вы заключите новый, получив в пользование другие, более совершенные транспортные средства.
  • При интенсивном использовании машины затраты по договору оперативного лизинга вполне окупаются за два года.

Сравнение  оперативного и финансового лизинга

Главное отличие между этими двумя договорами заключается в том, что при первом отсутствует необходимость осуществления полной компенсации издержек арендодателя второй стороной по договору. При финансовом же такая обязанность есть.
Основные характеристики

Участниками таких отношений выступают три лица:

  • Лизингополучатель — субъект, который пользуется имуществом.
  • Лизингодатель — компания, являющаяся собственником имущества.
  • Продавец — субъект, который осуществил поставку или реализовал данное имущество.

В качестве объекта оперативного лизинга могут выступать:

  • торговое или производственное оборудование;
  • различные виды техники (в частности, погрузочная и сельскохозяйственная);
  • автомобильный транспорт (речь идёт как о легковых, так и грузовых машинах);
  • объекты недвижимости (офисные и производственные помещения, торговые площади и другое).

Следует запомнить, что оперативный лизинг не подразумевает приобретение имущества. Это договорные отношения, связанные со временным пользованием определёнными объектами.

ОперативныйФинансовый
Этот договор схож с долгосрочной арендойДанный вид отношений можно сравнить с долгосрочным кредитом или покупкой в рассрочку
Лизингополучатель не обязан компенсировать возникшие вследствие эксплуатации предмета издержкиОбязанности по поддержанию функционального состояния полученного имущества переходят к лизингополучателю
Договор заключается на 2 года или меньшеОформляется обычно на срок не менее 5 лет
Лизингополучатель не нуждается в заёмных средствахТребует привлечения крупных денежных средств со стороны для покрытия расходов по договору
Право собственности сохраняется за лизингодателемПраво собственности возникает у лизингополучателя
Нет возможности осуществить выкуп имуществаМожно погасить задолженность и стать собственником предмета лизинга досрочно
Сумма платежей, которые вы будете вносить на протяжении срока использования имущества, обычно не превышает 90% стоимости имущества, зафиксированной на момент заключения договораСумма всех платежей примерно равна рыночной стоимости имущества

На что нужно обратить внимание при заключении договора?

Данная сделка характеризуется, в частности, тем, что при ней минимизируются риски лизингополучателя. Ведь вам не придётся покупать имущество, вы просто получаете его во временное пользование.

https://www.youtube.com/watch?v=QU7VyhmuwOE

Договор лизинга

Есть ряд условий, которые важно учитывать при заключении договора. К ним относятся следующие:

  • Стоимость услуг. В частности, лизингодатель вправе требовать проведения ежегодного техосмотра техники, которую он отдал в аренду. Это позволит сохранить её работоспособность.
  • Порядок окончания договорных отношений. Предмет лизинга обязательно должен вернуться к его собственнику по истечении периода действия соглашения.
  • Возможность расторгнуть договор в одностороннем порядке. Таким правом обладает лизингополучатель, если имущество нельзя использовать по назначению.

Плюсы и минусы

Использовать лизинг следует, если:

  • прибыль, полученная от эксплуатации предмета, не позволяет покрыть его себестоимость;
  • возможно, что в процессе эксплуатации используемый предмет устареет;
  • проект, над которым вы работаете, является долгосрочным;
  • у вас нет необходимости перегружать баланс предприятия непрофильными активами;
  • полученный предмет будет использован для осуществления разового проекта;
  • присутствует необходимость в заказе факультативных услуг, которые включены в лизинговый инструмент.

На сегодняшний день оперативный лизинг используют представители бизнеса в таких отраслях, как сельское хозяйство, транспортная сфера, строительство и некоторые другие.

Преимущества лизинга

В любом случае, следует учитывать и ряд отрицательных сторон, которыми характеризуется договор лизинга. К их числу относятся:

  • Наличие ограничений в использовании. Лизингодатель вправе установить для этого любой режим. В частности, если таки образом берётся в аренду автомобиль, то обычно фиксируется предельное значение годового пробега.
  • Услуги оперативного лизинга всегда будут дороже финансового. Ведь здесь в обязательном порядке уже включены платежи за дополнительные сервисы.
  • Компания, предоставляющая данные услуги, должна сначала закупить предмет лизинга. Только после этого осуществляется поиск лизингополучателя. Поэтому при заключении договора вам придётся выбирать из имеющегося имущества.

Как сделать правильный выбор?

Компании, предоставляющие услуги лизинга, как правило, могут предложить своим клиентам взять в долгосрочную аренду дорогостоящие автомобили и специальную технику. Прежде всего, с помощью оперативного лизинга удаётся повысить имидж организации. Поэтому данными услугами чаще всего пользуются представители элиты, тех организаций, в которых имидж имеет одно из первостепенных значений.

Сравнение лизинга с кредитом

Если посмотреть с другой стороны, то стоит заметить, что оперативный лизинг предоставляет предпринимателям возможность использовать различные новинки в сфере техники и технологий. Плата за их эксплуатацию вносится минимальная, ведь вам не придётся покупать оборудование или машины. Соответственно, право собственности не возникает.

И, в третьих, оперативный лизинг актуален в тех случаях, когда существует необходимость в разовом использовании определённого имущества. Например, вы решили возвести какое-то здание. Для этого вам необходима спецтехника.

Использовать её вы будете на протяжении срока строительства. Потом необходимость в ней отпадёт. Поэтому в такой и подобных ситуациях рациональнее будет заключить договор оперативного лизинга, чем покупать специальную технику.

Заключение

Оперативный лизинг является выгодным инструментом, который используется сегодня в бизнес-среде. Благодаря ему вы можете стать владельцем имущества на определённый период. Даже если вы не можете позволить себе его приобрести.

К тому же, по окончании срока действия договора оперативного лизинга арендополучатель наделяется приоритетным правом выкупа объекта лизинга. Безусловно, такие моменты решаются в индивидуальном порядке. И при необходимости их следует оговорить с лизингодателем. Хорошо, если этот момент будет отражён в тексте договора оперативного лизинга.

Источник: https://bank-explorer.ru/finansy/lizing/operativnyj-lizing.html

Операционный (оперативный) лизинг — выгода и отличия от финансового

С возвратом. Кому и зачем нужен оперативный лизинг
Евгений Маляр

25 апреля 2018

  • Что собой представляет операционный лизинг
  • Оперативный лизинг и аренда сравнение
  • Отличия операционного лизинга от финансового
  • Когда операционный лизинг выгоден
  • Достоинства и недостатки операционного лизинга
  • Нюансы договора операционного лизинга
  • Специфика оперативного лизинга автомобилей
  • Выводы

Понятие аренды довольно широкое. Ее разновидностью является лизинг, который, в свою очередь, бывает финансовым и оперативным (операционным). Различия этих понятий очень тонкие, но их понимание помогает оптимизировать затраты предприятия и выбрать наиболее выгодный налоговый режим.

В этой статье будет рассказано о том, что такое операционный лизинг, чем он отличается от финансового и от обычной аренды имущества.

Что собой представляет операционный лизинг

В российском законодательстве понятия операционного лизинга нет. По совокупности признаков юристы трактуют его как краткосрочную аренду и при рассмотрении хозяйственных споров опираются на Гражданский кодекс. Положения Федерального закона № 164-ФЗ не регулируют операционный лизинг.

Оперативный лизинг – вид лизинга, при котором лизингополучатель (арендатор) временно пользуется имуществом, а по окончании срока действия договора возвращает его собственнику (арендодателю).

При всей понятности этого определения возникает закономерный вопрос о том, чем отличается этот вид лизинга от самой обычной аренды. В обоих случаях одно лицо сдает некий объект другому за деньги, а потом получает его обратно. Да, определенное сходство есть. Но и разница существенная, хоть и тонкая.

Оперативный лизинг и аренда: сравнение

Общей чертой арендодателей и лизингодателей является сохраняющееся за ними право собственности на объект заимствования. При финансовом лизинге оно в конечном счете переходит к лизингополучателю, но об этом будет рассказано позже.

Принято считать, что так как имуществом владеет лизингодатель, то именно он берет на себя многие заботы и издержки: в частности, начисляет амортизацию. Это, конечно, так, но следует учитывать, что финансовое бремя все равно перекладывается на пользователя объекта. Амортизационные начисления просто включаются в ежемесячные лизинговые или арендные выплаты.

Различия проявляются при формировании цены услуги. Стоимость аренды определяется главным рыночным фактором – отношением спроса и предложения.

Оперативный лизинг оплачивается по условиям договора? с учетом всех издержек собственника и принятой им нормы прибыли. Есть и другие его особенности:

Критерий различияЛизингАренда
Выбор объекта заимствованияСдается имущество, специально приобретенное для конкретного клиента по его выбору или закупленное с целью сдачи в лизингПредполагает выбор объекта из фондов, имеющихся в наличии у арендодателя
Состояние объекта заимствованияОбъект должен быть новым, то есть не бывшим в эксплуатацииАрендовать можно любой предмет, независимо от степени его износа
Оплата услугиДорожеДешевле
Срок действия договораОтносительно короткий, значительно меньший по сравнению со сроком полезного использованияБолее длительный
Процедура оформленияНеобходим пакет документов, подтверждающий платежеспособность и финансовую состоятельность лизингополучателяМаксимально упрощена. От арендатора требуются минимальные реквизиты

Из этих различий можно сделать следующие выводы:

  • В отличие от обычного арендатора, лизингополучатель несет ответственность за состояние заимствованного им объекта.
  • Если актив (оборудование, техника) в процессе эксплуатации выйдет из строя, оперативный лизингополучатель может прервать действие договора. Конечно,последует выяснение причин поломки, и если она произошла по вине пользователя, то возможны варианты.

Следует также учитывать фактор налоговых льгот, касающихся начисления прибыли и предоставляемых субъектам лизинговых операций на законодательном уровне.

Отличия операционного лизинга от финансового

Цель компании, предлагающей получить объект в оперативный лизинг, состоит в максимально быстром погашении значительной части затрат на его приобретение.

Оборудование и машины сдаются пользователям новыми и на время, составляющее лишь часть нормативного срока их эксплуатации, обычно менее чем на три года.

Операционный лизинг отличается от финансового тем, что при его осуществлении задача полной окупаемости издержек не ставится. Она состоит в том, чтобы после завершения договора собственник получил предмет, пригодный для дальнейшего использования, имеющий при этом как можно меньшую остаточную стоимость. После этого его можно:

  • продать с высокой прибылью;
  • сдать в аренду или тоже в лизинг, но за меньшую плату.

В результате источником прибыли становятся не только выплаты по лизингу, но и сам его объект, обладающий значительной долей остаточной ценности.

Финансовый лизинг построен на ином принципе, чем операционный. При его осуществлении лизингодатель не заинтересован в возврате имущества. Клиент-пользователь в конце срока действия договора выкупает объект по остаточной стоимости (менее 25%) и становится его собственником. Лизинговые платежи при финансовой форме учитывают все издержки владельца и его интерес.

Основные различия между операционной и финансовой формами лизинга для удобства сведены в таблицу.

Критерий / Вид лизингаОперативныйФинансовый
Право собственности после истечения срока договора лизингаОбъект принадлежит лизингодателюПосле последнего платежа объект переходит лизингополучателю
Налог на прибыльПри передаче не начисляетсяНачисляется как при обычной реализации или приобретении
Выплата НДСНе облагаетсяОбъект облагается НДС
Возможность досрочного прекращения действия договораАрендатор имеет возможность вернуть объект досрочно, если имущество его не устраиваетДоговор действует в течение всего срока и может расторгаться по инициативе лизингодателя
Гарантийные обязательстваВыполняет лизингодательЛежат на изготовителе объекта

Когда операционный лизинг выгоден

Очевидно, что экономическая эффективность метода оперативного лизинга зависит от многих обстоятельств, принадлежности объекта к тому или иному типу и условий его эксплуатации.

Так как лизингодатель берет на себя техническое обслуживание (включая сервисное и гарантийное), применение этой разновидности аренды бывает выгодным при заимствовании сложной техники, характеризуемой быстрым моральным устареванием. К таковой относится:

  • автотранспортные средства;
  • коммерческая авиатехника;
  • компьютеры и разнообразная оргтехника;
  • строительные машины и механизмы.

В то же время громоздкое имущество, монтаж, транспортировка, разборка и наладка которого требует больших трудозатрат и издержек, вряд ли может быть предметом оперативной лизинговой аренды. Договор о ней заключается на относительно небольшие сроки, и доля таких затрат может оказаться слишком высокой.

Достоинства и недостатки операционного лизинга

К преимуществам оперативного лизинга можно отнести:

  • быстрое получение необходимого для производства средства при минимальных требованиях, соответствующих обычному кредитованию;
  • доступность услуги;
  • возможность прекращения договора лизинга, если он оказывается невыгодным или при изменении рыночной конъюнктуры;
  • услуга идеально подходит для предприятий, работающих в сезонном режиме;
  • лизингополучатель избавляется от множества проблем, связанных с эксплуатацией объекта.

Недостатки оперативного лизинга обусловлены некоторыми обстоятельствами. Плата будет заведомо более высокой, чем при финансовом лизинге или аренде. В нее входят:

  • стоимость дополнительных сервисов;
  • компенсации рисков безвозвратной утраты объектом полезных качеств;
  • начисления на ускоренную амортизацию;
  • страховые взносы;
  • другие начисления.

В договоре, как правило, присутствуют условия лизингодателя, ограничивающие возможности эксплуатации «на износ». Владелец не заинтересован в полном исчерпании моторесурса в течение одного договора лизинга.

Также к недостаткам относится ограниченный выбор объектов лизинга. Теоретически возможна закупка оборудования под конкретного клиента, но на практике это делают чаще всего при финансовом лизинге, не предусматривающем возврата. Спрос на уникальную технику обычно органичен. Оперативно-лизинговые компании предпочитают закупать заранее наиболее востребованные образцы и предлагают их.

Нюансы договора операционного лизинга

При составлении текста соглашения об операционном лизинге следует обратить особое внимание на следующие пункты:

  • Сроки и порядок возврата оборудования. Необходимо тщательно описать последовательность действий. Она может быть очень важна, особенно для лизингополучателя.
  • Порядок расторжение договора. Лизингополучатель должен обладать правом досрочного возврата имущества при невозможности его использования по причине непригодности.

Специфика оперативного лизинга автомобилей

Автомобиль – один из самых распространенных и востребованных объектов операционного лизинга.

https://www.youtube.com/watch?v=AiYM4ZWRzwI

Причины популярности автолизинга состоят во многих его преимуществах по сравнению с арендой, покупкой или финансовым лизингом, в том числе в доступности и многообразии предложений.

Лизинг легковых автомобилей, особенно представительского класса, часто используют крупные фирмы. Этот способ позволяет избежать отвлечения существенных сумм из оборота, затрат на оформление и государственную регистрацию, упрощает бухучет, снимает вопросы технического обслуживания и ремонта.

Те же причины побуждают брать в оперативный лизинг машины для таксопарков, прокатных компаний, предприятий городского маршрутного транспорта и фирм, занимающихся грузоперевозками. Препятствовать могут ограничения пробега, вводимые лизингодателем.

Преимущества очевидны:

  • Быстрота оформления (до трех дней).
  • Относительная (по сравнению с приобретением в кредит) дешевизна.
  • Возможность отнесения лизинговых оплат к затратной части баланса, что влечет снижение базы налогообложения.
  • Значительное снижение налога на имущество.
  • Используя автомобиль в течение трех лет, предприятие постоянно поддерживает хорошее эксплуатационное состояние технического парка.
  • Отсутствует проблема сбыта старых и изношенных автомобилей.

В течение срока действия договора, транспортное средство состоит на временном учете на лизингополучателе, будучи постоянно зарегистрированным на лизингодателя.

Разумеется, у оперативного лизинга автомобилей есть и различные недостатки, однако востребованность этой услуги в России растет.

Выводы

Оперативный лизинг, по сути, представляет собой кратковременную аренду, отличаясь от нее некоторыми специфическими чертами.

Основная разница между оперативной и финансовой формами лизинга состоит в отношении к возврату имущества после завершения действия договора.

Оперативная аренда объекта обходится дороже финансовой, но в некоторых случаях ее применение оправдано.

Извлечение прибыли при оперативном лизинге происходит по более сложной схеме, чем при финансовом.

Высокая стоимость оперативной аренды обусловлена высокими рисками. Главный из них состоит в возможной непригодности объекта к дальнейшему коммерческому использованию до исчерпания нормативного срока эксплуатации.

Источник: https://Delen.ru/nyuansy-biznesa/operacionnyj-operativnyj-lizing-osobennosti-i-vygoda.html

С возвратом. кому и зачем нужен оперативный лизинг

С возвратом. Кому и зачем нужен оперативный лизинг

Оперативный лизинг — та же долгосрочная аренда, только в видоизмененной форме. Этот вариант лизинговых отношений балансирует где–то между прокатом (краткосрочным пользованием имуществом) и лизингом финансовым.

Вам надолго?

Оперативный лизинг нужен там и тогда, где и когда лизингополучатель не хочет или не может позволить себе выкупить предмет лизинга, в отличие от условий финансового лизинга, когда лизингополучатель просто обязан выкупить предмет сделки, оплатив его полную стоимость и проценты. Механизм оперативного лизинга позволяет решить проблему, поскольку все заботы, связанные с реализацией объекта по истечении договора лизинга берет на себя лизингодатель.

Посмотрим, как действует эта схема на примере фирмы, занимающейся прокатом автомобилей. Используя механизм оперативного лизинга, компания приобретает несколько машин сроком на один–два года; в течение этого времени автомобили сдаются клиентам в краткосрочную аренду.

Если «прокатчик» действует в рамках обычного, финансового лизинга, весьма вероятны проблемы: парк автомобилей необходимо довольно часто обновлять, некоторые модели (особенно представительского класса) подвержены ускоренному моральному старению… Тем временем, воспользовавшись механизмом оперативного лизинга, компания по прокату может оформить договор на год, после чего получить у той же лизинговой компании новый, более современный автомобиль. «В виду специфики нашего бизнеса и интенсивного использования автомобиля, который я взял в лизинг, через два года произойдет его полная амортизация. За этот срок автомобиль приносит нам доход и сам себя окупает, поэтому мне постоянно необходимо обновлять свой автопарк. А для этого как раз подходит оперативный лизинг», — говорит генеральный директор компании «АвтоПерсона» Комиссаржевский Андрей, перешедший недавно на оперативный лизинг.

Оперативный лизинг хорош еще и тем, что в случае возникновения долговременных отношений между лизингодателем и лизингополучателем постоянный клиент имеет все шансы рассчитывать на льготы и преференции, то есть условия лизинга будут более выгодными.

«Если смотреть с обывательской точки зрения, то финансовый лизинг будет более выгодным, — подтверждает Андрей Комиссаржевский, — но как бизнесмену, занимающемуся прокатом автомобилей, оперативный лизинг кажется мне куда более предпочтительным.

При небольшом авансовом взносе и более низких ежемесячных платежах, я могу купить большее количество автомобилей. Соответственно, у меня выше оборачиваемость денег, это позволяет мне больше зарабатывать». 

К тому же, ежемесячные платежи по оперативному лизингу, естественно, ниже, чем при финансовом, поскольку предмет лизинга не переходит в собственность лизингополучателя.

А значит, за время договора клиент выплачивает лишь часть стоимости используемого имущества, а по истечении срока образуется некая остаточная стоимость.

Лизинговая компания в убытке тоже не останется, так как может реализовать предмет на вторичном рынке, сдать его в оперативный лизинг еще раз или же воспользоваться так называемым «обратным выкупом» (ситуация, когда поставщик оборудования сам выкупает назад имущество).

Как утверждают эксперты, в договоре оперативного лизинга лизингополучатель имеет право прописать последующий выкуп данного имущества по остаточной стоимости.

Но делается это крайне редко: если компании нужен предмет в собственность, то она, скорее всего, воспользуется инструментом финансового лизинга, который, в том числе, дает возможность иметь налоговые льготы (ускоренную амортизацию) и получить на баланс имущество на более выгодных условиях в конце договора.

Итак, преимущества оперативного лизинга состоят, прежде всего, как раз в том, что лизингополучатель имеет возможность, во–первых, часто обновлять свои основные фонды, а во–вторых, платить при этом меньше, чем в случае покупки оборудования при помощи механизма финансового лизинга.

Развитие оперативного лизинга в России

Каков уровень развития оперативного лизинга в России? Увы, на этом рынке делаются только первые шаги. По словам опрошенных экспертов, пока оперативный лизинг популярен среди зарубежных компаний, действующих на российском рынке, — они все более активны в этом сегменте. Впрочем, среди их клиентов большинство составляют представительства других иностранных фирм.

Келейные сделки между «своими»? Конечно же, нет. Все дело в том, что в развитых странах, главным образом в США и Западной Европе, такой инструмент давно и прочно завоевал популярность.

В России же сам по себе метод оперативного лизинга еще в новинку, рынок лишь набирает обороты, а отсутствие информационной поддержки новой услуги сильно тормозит развитие оперативного лизинга в России. Впрочем, наблюдатели отмечают: российские компании все более охотно переходят с финансового лизинга на оперативный.

Количество сделок уверенно растет, увеличивается и платежеспособный спрос на саму услугу, что позволяет экспертам говорить о росте популярности этого нового для нашего рынка финансового инструмента.

С другой стороны, развитие оперативного лизинга в России приведет к неминуемому ужесточению конкуренции в этом сегменте, прежде всего ввиду прихода гигантов мирового лизинга, так что выдержать конкуренцию удастся лишь самым устойчивым и надежным российским игрокам.

Объекты оперативного лизинга 

Разумеется, не следует считать оперативный лизинг абсолютно универсальным инструментом на каждый день. В первую очередь нужно понять, подходит ли этот инструмент для решения текущих задач бизнеса.

Ограничения есть. Эксперты напоминают: оперативный лизинг распространяется далеко не на все виды объектов. И дело не в законодательных запретах (кстати, понятие «оперативный лизинг» практически не фигурирует в действующем законодательстве), а в банальной целесообразности.

Это значит, что на условиях оперативного лизинга будут доступны лишь те объекты, применение к которым подобной финансовой схемы имеет смысл и обещает выгоду.

«Оперативный лизинг не выгоден при аренде сложного оборудования, при установке которого требуется осуществлять дорогостоящий монтаж и демонтаж — это «съест» все выгоды лизингодателя и лизингополучателя», — утверждает начальник управления оперативного лизинга компании «Элемент Лизинг» Павел Кельманов.

Итак, оперативный лизинг — финансовый механизм, применение которого удобно и выгодно тогда, когда предмет сделки может быть без существенных дополнительных затрат реализован на вторичном рынке.

Вот почему самые популярные сферы применения оперативного лизинга — приобретение автомобилей для проката, формирование автопарков предприятий (большей частью это касается иномарок среднего и представительского класса), а также комплектование производств оборудованием, характеризующимся быстрым моральным устареванием (компьютерная техника и т. п.). Очевидны перспективы оперативного лизинга в сезонных отраслях (в основном, в сельском хозяйстве) и при выполнении разовых контрактов (например, необходимость применения специфической строительной техники). Ну и, наконец, формирование вторичного рынка благодаря расширению оперативного лизинга позволит небольшим, динамично развивающимся компаниям получить доступ к подержанному оборудованию.

Проблема только в том, что специфические риски лизинговых компаний, связанные с деятельностью в этом сегменте, все еще препятствуют действительно массовому внедрению нового продукта в России.

Основные риски лизинговых компаний в данном случае обусловлены потенциальными проблемами при реализации сдававшегося в оперативный лизинг оборудования по окончании срока договора лизинга. В конце концов, пользователь может неосторожно обращаться с имуществом.

Да, ответственность сторон жестко фиксируется в договорах, а лизинговая компания вправе потребовать компенсацию, проведя независимую оценку и доказав, что предмет лизинга вышел из строя именно по вине пользователя. Вот только дело это довольно хлопотное.

Удастся ли решить эту проблему? Скорее всего — да. Ведь спрос на услуги оперативного лизинга очевиден, как очевидно стремление потребителей к структуризации и большей прозрачности рынка подержанного оборудования. В конце концов, рост популярности системы «trade in» на массовом автомобильном рынке вовсе не случаен.

Отложенный спрос

Оперативный лизинг — инструмент для российского рынка новый, но, по признанию специалистов, весьма перспективный. Что мешает развитию этой формы лизинга? Каковы ближайшие перспективы? На эти вопросы «Бизнес–журнал» попросил ответить генерального директора компании «Элемент Лизинг» Джеймса ГОРХЭМА.

— Джеймс, на какой стадии сегодня находится уровень развития оперативного лизинга в России?

— Увы, за исключением Москвы и Санкт-Петербурга предложение на рынке оперативного лизинга приходится признать скудным, как и спрос со стороны потребителей.

Когда мы выпускали на рынок этот продукт, то столкнулись с тем, что потенциальные клиенты пока не готовы к глубокому анализу выгоды от его использования.

Чтобы оперативный лизинг «пошел», нужен комплексный подход со стороны всех участников процесса: лизинговых компаний, потребителей и продавцов продукции. Но это довольно трудоемкий процесс.

По сути, развитие оперативного лизинга напоминает недавний бум потребительского кредитования: еще 4–5 лет назад никто не мог себе представить, что будет такое. Но банки увидели нишу и совместно с розничными операторами стали подогревать спрос, который впоследствии вылился в бурное развитие отрасли.

Конечно, такого бума, как в случае с потребительским кредитованием, на рынке оперативного лизинга не будет. Но явный всплеск активности должен произойти через несколько лет. Когда точно — сказать непросто. Думаю, года через два–три — когда потенциальные клиенты услуги начнут правильно считать деньги.

В общем, развитие оперативного лизинга — это дело не предложения, а спроса.

— В чем преимущества оперативного лизинга по сравнению с финансовым?

— Например, компании–перевозчику нужен не просто автомобиль, а «инструмент» для перевозки людей и грузов. Но при этом ее клиентам неважно, кому принадлежит машина, на которой доставляются грузы.

Важно, чтобы они были доставлены в срок. Так вот, при использовании оперативного лизинга ежемесячные платежи компании будут составлять 200 долларов, а не 600, как в случае с лизингом финансовым.

Получается дешевле, автомобили же всегда новые, соответственно, ниже и расходы на их обслуживание.

А, например, топ–менеджеры крупных фирм предпочитают ездить на новых автомобилях представительского класса не более двух лет. Ну, зачем им покупать их? Проще оформить в оперативный лизинг на два года, а потом вернуть компании и взять новые.

— В каких еще отраслях эта услуга может быть востребована? — В тех, где компаниям не нужно право собственности на приобретаемый предмет, где факт собственности не влияет на экономическую выгоду. Полиграфическое оборудование, железнодорожные вагоны, спецтехника, оргтехника… Все то, что не теряет своего функционального назначения после использования.

— Привлечет ли оперативный лизинг интерес со стороны предприятий малого и среднего бизнеса? — Разумеется, даже если мы говорим о частном перевозчике, у которого всего один автомобиль. Ведь ему не принципиально иметь его в собственности! Если он умеет считать деньги, то поймет, что оперативный лизинг позволит ему сэкономить, и будет им пользоваться.

Не придется мучиться с ремонтом, рисковать, что в самый ответственный момент старая машина сломается и важный заказ будет не выполнен. Кроме того, приехать к клиенту на новом автомобиле престижнее, чем на старом. Это знак качества. — Сегодня на российский рынок активно выходят западные игроки рынка оперативного лизинга.

Выдержат ли отечественные компании конкуренцию? — Российские банки легко выдержали конкуренцию с иностранными при становлении системы кредитования в России. То же самое было и с лизинговыми компаниями. Есть вещи, которые наши компании могут делать лучше и эффективнее. Но есть такие, в которых западные чувствуют себя более уверенно. Сильной угрозы я не вижу.

Опыт работы западных компаний в этой сфере может быть очень полезен для отечественных компаний, а технологию проведения операции можно легко повторить. — А конкуренция между российскими компаниями? Пока с этим продуктом вышли немногие…

— Да, немногие. Но никакого преимущества у тех, кто выйдет раньше, не будет.

Убеждать клиентов, которые пока не готовы к такому продукту, в необходимости использовать оперативный лизинг — дорого. Стимулировать потенциальных нужно, но мы и не ожидаем, что прямо завтра хлынет поток клиентов. Скорее, сейчас мы стремимся отработать технологию сделок по оперативному лизингу, тогда быстрее получим и спрос.

Победителем будет не тот, кто выйдет первым на рынок, а тот, кто обеспечит самую эффективную работу с таким инструментом, как оперативный лизинг.

Антон Белых

в журнале

“Бизнес-журнал” №3 от 14 февраля 2006 года.

Источник: http://bishelp.ru/business/finansy/s-vozvratom-komu-i-zachem-nuzhen-operativnyy-lizing

Лизинг или кредит? В чем преимущества лизинга и зачем это нужно вашему бизнесу?

С возвратом. Кому и зачем нужен оперативный лизинг

В нынешних тяжелых экономических условиях с невыгодными кредитами от банковских учреждений, в случаях, когда аренда не совсем отвечает требованиям компании, предприниматели и крупные корпорации для расширения и модернизации собственного бизнеса все чаще предпочитают обращаться в лизинговые компании. Так в чем же преимущества закупки производственного оборудования, транспорта и недвижимости через лизинговые компании и насколько могут быть выгодными условия для обычных предпринимателей?

Что такое лизинг?

Суть лизинга – в приобретении дорогостоящего имущества без привлечения собственных финансовых активов на условиях долговременной аренды и постепенного выкупа права собственности заемщику.

Чаще всего объектами лизинга становится промышленное оборудование, транспорт или недвижимость.

На практике это выглядит следующим образом: предприниматель заключает сделку с лизингодателем на покупку нужного имущества, фактически получая его в аренду до полного погашения стоимости.

В сделке берут участие 3 стороны: получатель имущества, лизингодатель и продавец. По условиям соглашения получатель выплачивает лизинговой компании указанную сумму в счет частичной оплаты стоимости, в которую уже включена прибыль лизингодателя. Через определенное время заемщик получает возможность выкупить объект лизинга, уплатив его полную стоимость.

Казалось бы, лизинг не имеет никакого смысла, поскольку покупку любого имущества можно осуществлять через кредитование. Но лизинг имеет множество других преимуществ, что и делает его популярным инструментом в бизнесе.

 Объекты лизинга и условия сделки

Предметом лизинга может выступить любое движимое и недвижимое имущество, кроме того, которое запрещено передавать по закону третьим лицам.

Изначально объектом лизинга становилось только дорогостоящее профессиональное оборудование и транспорт, но сейчас услуга уже не так ограничивает участников сделки и в редких случаях может использоваться для покупки товаров личного потребления. Тем не менее, чаще всего предметами лизинга становятся:

  1. Автомобильный транспорт и спец техника.
  2. Недвижимость.
  3. Производственное оборудование.
  4. Предприятия.

Главное правило данной услуги – объекты соглашения должны использоваться в коммерческом производстве, а не в бытовых целях. Лизинговое соглашение вступает в силу сразу после подписания договора.

Лизинговые платежи уже включают сумму погашения стоимости оборудования и плату за услуги компании.

Причем платеж не разделяется на составляющие как в случае с кредитом, а являются целостной неделимой суммой.

Отличия лизинга и кредита

  1. Вопросы прав собственности. Основное отличие состоит в моменте перехода прав владения на имущество, которое покупается.

    Когда имущество приобретается в кредит, к примеру, автомобиль, то заемщик становимся его владельцем сразу, при передаче объекта, хотя еще вынужден погашать кредит, а если в лизинг, то только после выплаты всей стоимости.

  2. Налоги.

    Лизинг это более приемлемый вариант для оптимизации налогов со стороны субъекта предпринимательской деятельности.

  3. Требования к получателю имущества. Довольно часто к лизингу прибегают те, кто получил отказ в кредите от банка, так как его получить гораздо проще.

    Отказ может быть вызван разными причинами, это как плохая кредитная история, так и отсутствие официального заработка. Следовательно, предприниматель или физическое лицо не может предоставить справку о доходах.

Также не стоит забывать, что кредит и лизинг обладают схожими характеристиками.

И при кредите, и при лизинге необходима определенная сума денег на первый взнос, примерно 20-30% от общей сумы. Лизинговые платежи сравнимы по сумме кредитным процентам, но зачастую могут быть выше в долгосрочной перспективе. Но главное сходство в том, что они дают возможность приобрести  вещь, не имея полной сумы на ее покупку.

Нужен ли лизинг вашему предприятию?

Собственно, главный секрет лизинга состоит в понятиях владения имуществом. Приобретенная через лизинг вещь не ставиться на баланс фирмы, следовательно, не облагается налогами. Но, в то же время, на имущество начисляется амортизация.

Зачастую период амортизации равен сроку действия лизингового соглашения.

В результате выходит, что в тот момент, когда предмет договора переходит лизингополучателю, он уже амортизирован на 100%, то есть начисление налогов на эту вещь прекращаются.

Еще одно преимущество в том, что лизинговые платежи компания может относить на расходы, что выгодно с точки зрения налогообложения – меньше прибыль, меньшую сумму нужно отдавать государству. Компания, закупающая оборудование в лизинг может использовать преимущества налогового законодательства в личных целях.

Суть в том, что в лизинговые платежи уже включена сумма НДС.

После выплаты полной суммы, компания может обратиться к государству для компенсации уплаты налога и получить большую сумму, чем бы уплатили при обычной покупке оборудования (или в кредит), поскольку НДС отсчитывается от стоимости оборудования по лизингу, а не от реальной цены.

Теперь вы знаете о преимуществах и недостатках данной услуги. Взвесьте все плюсы и минусы, рассчитайте сумму, сэкономленную на налогах, по сравнению с суммой переплаты и сможете определить целесообразность покупки имущества таким образом.

Источник: http://www.mr-money.ru/zarabotok/s-pomoshu-saitov/lizing-ili-kredit-v-chem-preimushhestva-lizinga-i-zachem-eto-nuzhno-vashemu-biznesu/

Оперативный лизинг: особенности, преимущества и применение в ВЭД

С возвратом. Кому и зачем нужен оперативный лизинг

От того, какой вид Лизинга вы выберете, зависят ключевые характеристики сделки (начиная от стоимости услуги и заканчивая нюансами налогообложения операции).

В этой статье мы рассмотрим особенности оперативного лизинга, его преимущества и недостатки, а чтобы вам было проще ориентироваться в видовой разнице этой услуги, мы подготовили сравнительную таблицу финансового и оперативного лизинга.

Что такое оперативный лизинг: его использование во внешней торговле, предмет лизинга

Экономическая суть Оперативного лизинга очень близка к классической аренде. Он предусматривает передачу права пользования Предметом лизинга хозяином имущества (Лизингодателем) арендатору (Лизингополучателю).

Срок такой передачи меньше срока полной амортизации имущества, с обязательным возвратом его собственнику после того, как время действия Договора лизинга окончится.

Характерные особенности:

  • Сделка кратко- или среднесрочная (не больше экономического срока службы имущества)
  • Часто применяется во время реализации разовых проектов: например, строительство.
  • Ставка для расчёта лизинговых платежей выше, чем при финансовом.

Соотнесение Оперативного лизинга делением по другим признакам:

  • Прямой лизинг. Сделка двусторонняя: хозяин (собственник) имущества самостоятельно сдаёт оборудование/технику в лизинг.
  • С неполной окупаемостью (частичной выплатой): по окончании срока действия Лизингового договора значительная часть стоимости имущества не амортизирована.
  • Полный: Договор включает набор дополнительных услуг. Например, аренда авто представительского класса с включенным сервисным обслуживанием, информационной поддержкой в дороге, эвакуатором и т.д.

После окончания срока действия Договора, у Лизингополучателя есть преимущественное право:

  • выкупить имущество по фактической остаточной стоимости;
  • продлить аренду с пересмотренными условиями;
  • просто вернуть Лизингодателю.

Участники Оперативного (операционного) лизинга:

  1. Лизингополучатель — предприятие, пользующееся лизинговым имуществом.
  2. Лизингодатель — Банк или специализированная компания, передающая на время в пользование Лизингополучателю недвижимость/оборудование/технику/транспорт. Собственник имущества.
  3. Продавец (он часто отсутствует в этом виде сделок) — изготовитель или поставщик, реализующий имущество.

Предметом Оперативного лизинга может быть очень разное имущество:

  • оборудование: торговое, производственное;
  • техника: сельскохозяйственная, погрузочная;
  • автотранспорт: легковой, грузовой;
  • недвижимость: цех, офис, торговые площади.

Но общие характеристики у них всё же есть, и обусловлены эти признаки сутью операции и интересами Лизингодателя:

  1. Типичность направлений применения Лизингового имущества.Оборудование/техника/транспорт должны быть интересны как можно более широкому кругу потенциальных Лизингополучателей, потому как за время срока эксплуатации предполагается неоднократная передача имущества в пользование разным предприятиям.

    Таким образом, нужно понимать, что узкоспециальное оборудование для производства уникальной продукции, аналога которой на территории Российской федерации нет (либо расположен конкурент на другом конце страны, и теоретическая доставка к нему Предмета лизинга обойдётся дороже цены нового) в Оперативный лизинг взять не получится. В такой ситуации Вам будет доступен только Финансовый.

  2. Максимально длительный срок эксплуатации Предмета лизинга и его незначительная подверженность ускоренному износу.
    Выбирая между станками с похожими характеристиками, но разных заводов-изготовителей (всемирно известный немецкий производитель и молодая китайская компания), Лизингодатель предпочтёт иметь дело с зарекомендовавшим себя «зубром станкостроения» — его продукция гарантировано прослужит весь срок по техническому паспорту с минимальным риском безвозвратной порчи. Да и найти на него нового арендатора будет гораздо проще…

Оперативный лизинг — это не покупка имущества, а временное пользование.

Договор оперативного лизинга: на что обратить особое внимание

Риски Лизингополучателя в Оперативном лизинге сравнительно невелики — Вы не выкупаете имущество, а только временно им пользуетесь.

Но есть ряд условий, могущих превратить сделку в невыгодную:

  1. Стоимость услуг и сервисов, включённых в Лизинговые платежи. Настаивать на ряде из них Лизингодатель имеет объективные причины: так, ежегодный технический осмотр и ремонт техники поможет сохранить её исправной и сдать в аренду следующей компании.
    Другие же могут быть излишни: например, информационная поддержка в зарубежных поездках (особенно — если транспорт планируется использовать только на территории РФ).
  2. Порядок завершения отношений. Характерная особенность Оперативного Лизинга — возврат Предмета лизинга в распоряжение хозяина. Поэтому обратите особое внимание на чёткое обозначение сроков возврата и конкретику в описании очерёдности выполняемых для этого действий.
  3. Наличие права Лизингополучателя расторгнуть договор, если имущество окажется непригодным к использованию.

Предмет лизинга — наиболее популярное движимое или недвижимое имущество.

Отличия между Финансовым и Оперативным лизингами

ХарактеристикаФинансовый лизингОперативный лизинг
Аналоги операции
  • Долгосрочный кредит на покупку основных средств
  • Покупка техники/оборудования в рассрочку
Долгосрочная аренда
Длительность операцииСредне- и долгосрочная операция, приближается к сроку службы имуществаНе более 75% срока эксплуатации Предмета лизинга
Налогообложение и бухучёт
  • Предмет Лизинга числится на балансе Лизингополучателя
  • Амортизация учитывается в отчётности Лизингополучателя
  • Платежи по лизингу учитываются на Финансовых расходах (как погашение кредита с процентами)
  • Предмет Лизинга числится на балансе Лизингодателя
  • Платежи по лизингу учитываются на прочие расходы (как оплата услуг сторонних организаций)
Экономическая собственность на Предмет ЛизингаЛизингополучательЛизингодатель
Возможность Лизингополучателя досрочно выкупить имуществоЕстьОбычно отсутствует
Общая сумма лизинговых платежей, заложенная в начале лизингового периодаПриблизительно равная рыночной стоимости имуществаНе более 90% рыночной стоимости имущества на момент заключения

Ознакомьтесь с новым для РФ финансовым инструментом, используемым во внешнеэкономической деятельности, международным факторингом. Эта информация особенно полезна для компаний, работающих с зарубежными партнёрами по сделкам с отсроченной оплатой.
Вы можете узнать, что представляют собой факторинг и форфейтинг вот тут. Пока эти формы кредитования мало известны отечественным участникам ВЭД, но этот факт не делает их менее интересными для бизнесменов.

Поделиться:
Нет комментариев

    Добавить комментарий

    Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.