+7(499)-938-42-58 Москва
8(800)-333-37-98 Горячая линия

Факторинг или кредит?

Содержание

Факторинг, что это простыми словами? Факторинг vs кредит

Факторинг или кредит?

Что такое факторинг?

Факторинг, что это простыми словами – финансовая услуга, с помощью которой банк сам взыскает долг в пользу продавца за ранее оговоренное вознаграждение.

Выгодна такая услуга как первой, так и второй стороне: продавец защищает свой товар от неплатежей, покупателей гарантирует себе поставку товара даже в непредвиденных ситуациях.

При этом факторинг имеет множество особенностей. Давайте же ответим на вопрос, что такое факторинг.

Участие принимают не две, а три стороны, одна из которых является неким посредником:

  • факторинговая компания – тот самый посредник, о котором шла речь;
  • продавец;
  • покупатель товара – может и частный предприниматель, и крупная фирма.

Схемы факторинга

Факторинг, что это простыми словами? Схема работы.

Есть две схемы, отличаются они свои типом, а уже из этого исходят конкретные шаги.

  • Закрытый тип считается самым простым, ведь фактор ведет переговоры только с кредитором. То есть расчеты проводятся между фактором и кредитором. Сперва продавец дает товар с отсрочкой платежа, после чего фактор передает 80% от этой суммы. Проходит некоторое время, и покупатель уплачивает 100% этой суммы, то есть полностью её покрывает. Кредитор передает полученную от должника сумму, фактор переводит остаток этой суммы, вычитая свою комиссию.
  • Открытый тип считается намного сложнее за счет участия в нем всех трех лиц. Покупатель в качестве оплаты передает всю сумму банку. Выходит так, что проходят все процессы как в закрытом типе, только дополнительно участвует третье лицо – дебитор.

Что такое банковский факторинг?

Что такое факторинг, уже было сказано выше, но стоит учесть исключения. Банковское финансирование может осуществляться только в случае договоренности между дебитором и продавцом об отсрочке до 6 месяцев с момента поставки. При этом она должна быть закреплена в договоре поставки.

Система банковского факторинга проходит следующим образом:

  1. Согласно нормативной документации проходит оценка платежеспособности покупателей.
  2. Подписание договоров банковского счета, различного рода поручительств и других документов.
  3. После дебиторам рассылаются уведомления о необходимости перечисления конкретной суммы на счет, который перед этим был открыт на продавца.
  4. На счет продавца переводится сумма, а также производится внутрибансковский учет выплат и объема.
  5. От покупателя принимаются входящие платежи, после чего они заносятся по поставкам.

Этапы факторинга

Чтобы понимать суть всего процесса, нужно знать минимум 5 этапов факторинга:

  1. Продавец предоставляет клиенту товар или услугу с отсрочкой платежа.
  2. Продавец после выявления кредиторской задолженности передает фактору документы, подтверждающие это.
  3. После чего фактор (факторинговая компания или соответствующий отдел банка) покрывает эту задолженность. Стоит учесть, что иногда фактор покрывает практически всю задолженность.
  4. Теперь должнику необходимо перевести плату за данный товар или же услугу.
  5. В конце кредитору и должнику необходимо решить все вопросы между собой. Зачастую банк или же факторинговая компания получает назад свою сумму, но уже с дополнительной комиссией, обосновывая это своей важностью и услугами в сделке. Продавцу достается от 5% до 30% остатка полагающихся ему денег.

Факторинг, что это простыми словами? Виды факторинга.

Существует всего 4 вида факторинга, которые необходимо знать каждому:

Факторинг, что это простыми словами? Виды факторинга.

  • с финансированием и без него;
  • публичный (открытый) и конфиденциальный;
  • с правом возврата и без возврата;
  • внутренний и международный.

Каждый из них имеет свои особенности и подразделы. Если заниматься именно изучением видом, на это может уйти достаточно много времени. Тем не менее знать даже основную информацию обязательно.

С финансированием и без

Факторинг с финансированием отличается тем, что процент клиенту варьируется от 80% до 90%. Оставшиеся проценты автоматически блокируются на счете. Это необходимо для того, чтобы решить проблемы в случае поступления жалоб на качество товара или цену. Они вернутся поставщику в момент, когда покупатель оплатит товар.

Данный вид выгоден предприятию, так как позволяет ускорить движение средств и минимизировать количество неплатежей. Посредник предоставляет множество слуг, за которые получает от 0,75 до 3 процентов от суммы сделки. Если посмотреть на мировой рынок, там фиксированный процент: 1-2 пункта выше учетной ставки.

В случае факторинга без финансирования компания или банк предоставляет счета через посредника только после отправки товара. Посредник должен следить за получением платежа в срок, чтобы клиент смог выйти в плюс.

В открытом факторинге должник осведомлен в таком процессе, как участие в расчетах посредника. Если же это конфиденциальный факторинг, покупателю не приходят сообщения об участии в расчетах.

В таком виде должник и поставщик напрямую ведут переговоры. Поставщик после того, как получит платеж, перечисляет заранее оговоренную часть банку или компании.

Перечисление средств посреднику дает возможность погасить задолженность.

С правом возврата и без возврата

Поставщик в факторинге без права возврата может уберечь себя от различных рисков, в том числе риска задолженности. В факторинге с правом возврата клиент может вернуть услугу или товар, которые не были оплачены. На практике данный фактор редко можно встретить, ведь компании зачастую берут риск неплатежа на себя.

Внутренний и международный

Логично, что внутренний факторинг осуществляется внутри одной страны. Причем поставщик, клиент и банк не имеют права осуществлять какие-либо финансовые операции вне страны. Международный факторинг ещё называют экспортным, ведь все три стороны могут осуществлять финансовые операции в разных странах

Если брать иностранные компании, они зачастую кроме кредитования, предоставляют следующие услуги:

  • обслуживание всех видов: рекламное, юридическое, страховое и так далее;
  • различные консультации, в том числе все, что касается рынков сбыта, расчеты, договоры;
  • бухгалтерский учет гражданских или юридических лиц, которые имеют определенную задолженность.

Особенности данной финансовой системы по отношению к предприятиям:

  • запрещен спекулятивный бизнес;
  • компании, занимающиеся бартерными сделками;
  • строительные и другие похожие фирмы, которые работают субподрядчиками;
  • на факторинговое обслуживание крайне сложно попасть компаниями, которые производят узкоспециализированную продукцию;
  • с большим числом мелких должников.

Преимущества и недостатки

Главным преимуществом факторинга является его помощь в использовании заемных средств с минимальной переплатой. При этом он пытается получить максимальную пользу независимо от суммы сделки. Дополнительные преимущества:

  • огромным плюсом можно смело назвать отсутствие залога;
  • банки стараются максимально смягчить условия к платежеспособности поставщика;
  • данный вид финансирование никак не влияет на основные показатели баланса компании, так как не считаются кредитными средствами;
  • сейчас активно развиваются компании, благодаря которым клиент имеет право отслеживать изменения в задолженности, причем для этого не нужны дополнительные инструменты;
  • третье лицо может взять на себя контроль над задолженностью;
  • факторинг без возврата допускает возможность бизнесу гарантированно получить свои средства на счет.

К сожалению, минусы тоже есть, но они незначительны на фоне преимуществ:

  • 15-20% годовых на фоне последних событий – это очень высокая цена;
  • необходимо предоставлять информацию о должниках;
  • ограниченность за счет объемов продаж;

Факторинг, что это простыми словами? Отличия от кредита

Стоит понимать, что факторинг имеет существенные различия с кредитом. Так, факторинг не требует залога, что является его преимуществом над кредитом.

Кредит выплачивается в обусловленный день, закрепленный в договоре, в том время как факторинг – в день поставки.

Важным отличием и одновременно преимуществом является бессрочное финансирование, в отличие от кредита, в котором получение одного не дает гарантий на следующий кредит.

Факторинг, что это простыми словами? Отличия от кредита

Рассматриваемая нами система финансирования погашается из выплачиваемых дебитором средств. Ссуда же возвращается банку заемщиком, а выдается на фиксированный срок.

В это время выплата факторинга идет на основе фактической отсрочки платежа.

Стоит помнить ещё об одном преимуществе над кредитом: размер финансирования не только не ограничивается, но и может увеличиться соответственно тому, как увеличивается объем продаж.

Как устанавливается предельная сумма?

Один из самых популярных методов – определить для начала общий лимит. Это означает, что каждому плательщику назначается автоматически возобновляемый лимит. Если плательщик превышает сумму задолженности, все платежи, согласно договору, будут поступать в специальный отдел, пока он не вернет сумму долга.

В случае определения ежемесячных лимитов определяется сумма, на которую плательщик может в течение месяца произвести отгрузку товаров. Есть также страхования, касающиеся конкретных сделок – используется в специфике производственной или деятельности продавца.

Факторинг в России

Что такое факторинг? Факторинг в России.

На фоне развития в других странах Россия очень сильно отстает. Стоит только посмотреть на обороты в других странах: Западная Европа – 5% Внутреннего Валового Продукта, Восточная – 2%.

В России же оборот по факторингу доход лишь до 0,1% ВВП. Не стоит так драматизировать, ведь в последнее время факторинг хоть и постепенно, но развивается. Например, резко улучшился спрос со стороны клиентов.

В дополнение к этому предложения на факторинговые услуги только растут.

Факторинг, что это простыми словами? Это выгодная финансовая система. Стоит обратить внимание на высокие ставки, при этом вы можете прямо сегодня использовать средства, предоставленные клиентом. Преимущества над кредитом видны невооруженным глазом.

Вступайте в нашу группу вКонтакте

Источник: https://www.credytoff.ru/faktoring-chto-eto-prostymi-slovami/

Сравнения факторинга с форфейтингом и кредитом – PR-Credit.RU – все про кредиты и займы

Факторинг или кредит?

Современный предприниматель не застрахован от банкротства, поэтому не только должен быть осведомлен о том, каким способом можно получить необходимые финансовые средства, но и понимать какой метод лучше.

Отличие договора факторинга от цессии

По сути своей факторинговые операции достаточно близки к понятию отношений цессии. Цессия – это достаточно многозначное понятие, среди профессионалов наиболее распространены несколько следующих толкований:

  • Цессия – любая уступка прав или их передача.
  • Цессия – передача обязательств от одной договорной стороны третьему лицу в отношении второй стороны договора.
  • Цессия – «продажа долга» или соглашение о передачи всех прав на существующую дебиторскую задолженность.

Именно отношения в полной мере соответствующие последнему толкованию имеют достаточно сходные условия с договором факторинга. Хотя и отличий тоже немало:

ФакторингЦессия
  • Подобные договорные отношения заключаются исключительно на добровольных началах.
  • Основная цель соглашения факторинга это предоставление средств кредитору.
  • Отношения между сторонами наделены целым комплексом дополнительных условий.
  • Договор заключается именно на условии факта передачи денежной дебиторской задолженности.
  • В качестве фактора может выступать либо банк, либо специализированная организация.
  • Подобные отношения могут вступать в силу согласно условиям, приведенным в законодательстве.
  • Целью и предметом подобных отношений является именно передача прав.
  • Дополнительные условия в подобных отношениях присутствуют крайне редко и не имеют отношения к самой сути отношений.
  • Ограничений на вид собственности в таких отношениях не существует.
  • Подобные контракты могут быть заключены любыми типами лиц и даже физическими.

Цессия может являться результатом той ситуации, когда кредитор и сам является должником для третьего лица и при помощи своего должника возвращает собственный долг. Именно по этой причине, в качестве предмета отношений может выступать любой вид собственности. Факторинг же, в свою очередь, является инструментом для управления именно финансовыми задолженностями дебитора.

Отличие факторинга от кредита

Факторинг довольно часто сравнивают с кредитованием. У компании, которая испытывает острую нехватку средств в связи с задержкой со стороны ее клиентов, обладает двумя путями решения своей проблемы.

Первый из них это обратиться в банк для получения кредитных средств или второй путь – заключить договор факторинга с соответствующей организацией.

В таблице, представленной ниже, приведено сравнение факторинга и кредита.

ФакторингКредит
  • Вся сумма долга гасится за счет осуществления выплат по дебиторской задолженности.
  • Обеспечение не требуется, необходима лишь оценка бизнеса клиента и его партнеров.
  • Возможно гибкое изменение размера сумм в зависимости от существующего оборота.
  • Клиент производит оплату после того, как поступают платежи от дебитора.
  • Не подлежат регламенту цели, на которые могут быть использованы средства, полученные от факторинговой компании.
  • Срок, на время которого клиент распоряжается средствами фактора, зависит лишь от срока уплаты по счету партнера клиента.
  • Факторинговый договор является бессрочным и возобновляемым. Расплатившись по одной задолженности, клиент может тут же получить средства на основании следующей задолженности.
  • Основанием служит скромный пакет документов.
  • Факторинг представляет собой комплекс услуг, в число которых может входить и решение проблем с платежами.
  • Источником возврата могут служить средства, получаемые заемщиком по разным доходным статьям.
  • Кредит, как правило, требует залог или поручительство.
  • Сумма, выдаваемая кредитором, имеет фиксированный характер и ограничивается определенным размером.
  • Платежи необходимо вносить согласно установленного графика.
  • Банки, как правило, предоставляют кредит на использование в конкретных целях, к примеру, кредитные средства не могут использоваться на покупку недвижимости и наоборот.
  • В кредитном договоре, заколоченном с банком, установлен конкретный срок выплаты.
  • Кредит, как правило, является разовой сделкой или сделкой с небольшим количеством повторов.
  • Для оформления обычно необходимо предоставлять огромное количество документов.
  • Напрямую с кредитом связывается только услуги по расчетно-кассовому обслуживанию, другие услуги, конечно, могут предлагаться банком, но вряд ли они будут иметь прямое отношение к кредитному договору.

Отличие форфейтинга от факторинга

Факторинг, конечно, можно перепутать с форфейтингом, но это далеко не одно и, то же. Факторинг представляет собой сделку покупки фактором, в роли которого может выступать специализированная компания, банк или иное финансовое учреждение, имеющихся денежных претензий и дальнейшее обеспечение их погашения.

А форфейтинг представляет собой такую кредитную операцию в ходе, которой заемщик приобретает договором обязательства коммерческого типа перед финансовым агентом или форейтором.

Согласно оценкам, которые дают российские аналитики, факторинг сегодня является наиболее востребованной процедурой, чем форфейтинг. Хотя практика во всем мире показывает, что форфейтинг гораздо более практичен и функционален.

Сравнительная характеристика факторинга и форфейтинга

  • Форфейтинг является доступным лишь для институтов финансового типа.
  • Факторинг занимается разделением возможных рисков, а в форфейтинг берет на себя возможные риски.
  • Около 30% требований при факторинге остаются невыполненными т.к. компании и просто игнорируют и оставляют без оплаты. При форфейтинге 90% требования удовлетворяются полностью.

Факторинг является наиболее выгодным при требованиях краткосрочного характера, а форфейтинг наиболее выгоден при долгосрочных и среднесрочных требованиях.

Источник: https://pr-credit.ru/sravneniya-faktoringa-s-forfejtingom-i-kreditom/

Факторинг простыми словами

Факторинг или кредит?

Факторинг является разновидностью финансовых услуг, которые предназначены для производителей и ритейлеров, которые работают на условиях отсрочки платежа. Он предполагает финансирование поставки под уступку требования. Как результат, поставщик или производитель товаров получает оплату по совершенной поставке быстрее, чем это оговорено договором с клиентом.

Простыми словами его можно описать как форму товарного кредита. Но от классической сделки его отличает то, что дебиторская задолженность переходит к третьей стороне.

Факторинг – англоязычный термин, который буквально означает посредничество. В роли такого посредника выступает специализированная факторинговая компания. В России это чаще всего отдел банковской организации.

Помимо фактора в сделке участвуют еще две стороны: кредитор (производитель/поставщик) и дебитор (покупатель).

Несмотря на участие как минимум трех сторон, договор заключается между фактором и поставщиком, третья сторона в договорных отношениях участвует косвенно.

Иногда привлекается четвертая посредническая сторона – например, специализированная электронная площадка для проведения операций.

Факторинг выполняет ряд важнейших экономических функций:

  • финансирования поставщика, увеличение его оборотного капитала, устранения кассовых разрывов;
  • инкассирования задолженности;
  • страхования от рисков неплатежа.

Подобная сделка имеет выгоды для всех сторон: продавец сразу получает выручку, покупатель – товар, убеждаясь в его качестве, а фактор – заработок в качестве посредника. Регулируются данные взаимоотношения ст.43 ГК РФ.

Виды факторинговых операций  и их характеристика

Факторинговые услуги очень неоднородны и подлежат классификации по различным основаниям.

В первую очередь, по степени риска фактора.

При факторинге с регрессом фактор покупает у поставщика всю дебиторскую задолженность, но при невозможности ее взыскать в дальнейшем с покупателя, получает ее с поставщика.

Аналогичная сделка без регресса подразумевает, что риски неплатежа перекладываются на фактора и именно он терпит убытки от столкновения с недобросовестным покупателем.

Различают договора, предполагающие, что денежные требования уже существуют в момент подписания договора (реальный факторинг) или же только предполагаются в будущем (консенсуальный).

С позиции информационной составляющей различают открытую сделку и конфиденциальную. При последнем варианте покупателю неизвестно о том, что право требования по договору перешло к фактору.

Если в сделке участвует один фактор, то она считается прямой, если несколько – взаимной. В случае, когда компания покупатель и поставщик располагаются в одной стране, то речь идет о внутреннем факторинге, в разных государствах – международном.

Особой разновидностью является инвойс-дискаутинг, когда право требования является залогом. Это своего рода кредит под залог права требования.

EDI-факторинг отличается от классического возможностью проводить сделки в автоматическом режиме.

Оформление договора

Оформление факторингового договора предполагает прохождение следующих этапов:

1. Предварительный этап

До заключения договора обычно проводится комплексная оценка и анализ потенциального клиента, его финансовой стабильности. Поставщик предоставляет фактору широкий спектр информации о своем положении на рынке, экономическом состоянии, потенциальных покупателях, условиях отгрузки и оплаты, фактах нарушения условий договора, которые имели место в прошлом.

2. Подписание договора

При положительном решении фактора после проверки документов заключается договор.

В нем прописывается предмет договора, права и обязанности сторон, условия финансирования (какие документы нужно предоставить, в какие сроки переведут деньги), лимит кредитования, условия передачи прав на задолженность, стоимость услуг фактора и порядок расчетов, срок действия договора и пр. Иногда сделка сопровождается страхованием сторон от риска неоплаты дебиторской задолженности.

3. Отгрузка товара и передача фактору документов

Поставщик/производитель отгружает товар в пользу покупателей, подписывает необходимый комплект документов (счета-фактуры, накладные) и передает их фактору. Товары отгружаются на условиях отсрочки платежа на 1-4 месяца.

4. Контроль сделки

Фактор контролирует сделку: исполнили ли стороны все обязательства (при выявлении нарушений формируется претензия), соответствует ли активы требованиям, не стоит ли изменить оценку покупателя/поставщика.

5. Перевод денег

Факторинговая компания финансирует поставку под уступку права требования и затем ожидает оплаты от покупателя в течение установленного договором срока поставки.

Суть договора факторинга

Сущность договора факторинга состоит в переуступке прав требования по договору поставки товаров или услуг в пользу финансового агента (должника). Обычно фактор выкупает только краткосрочную дебиторскую задолженность, которая не превышает 180 дней.

Фактор всегда выплачивает поставщику не всю задолженность, а с учетом дисконта. Клиенту платится 75-90% от общего размера требований.

Средства в размере 25-10% являются резервными и депонируются на случай возникновения у покупателя претензий к качеству товара или иных непредвиденных обстоятельств.

После погашения задолженности фактор переводит остаток суммы поставщику, удерживая определенный процент за свои услуги.

Факторинговые услуги пользуются широкой популярностью у российского бизнеса, что связано с их преимуществами:

  • они позволяют быстро увеличить оборотный капитал;
  • страхуют от рисков неоплаты;
  • отличаются невысокими требованиями к платежеспособности поставщика, что особенно актуально для малого бизнеса;
  • дают возможность устранить кассовые разрывы (без привлечения финансирования от фактора возможна такая ситуация, что обязательства по уплате налога на прибыль возникнут ранее, чем покупатель расплатится за товар);
  • позволяют наладить работу с новыми покупателями за счет новых схем оплаты, нестабильными в оплате;
  • расширить рынки сбыта и выйти на крупных клиентов, которые не отличаются гибкими схемами работы.

Имеют они и недостатки. Стоит отметить, что услуги факторинга доступны далеко не всем компаниям.

Так, они не предоставляются организациям с широким кругом клиентов с текущей задолженностью, узкоспециализованным производителям; компаниям, привлекающих субподрядчиков, работающим на условиях постоплаты, послепродажного обслуживания. При отлаженном ритме поставок услуги и вовсе теряют смысл.

Невозможны такие сделки и для физических лиц, бюджетных организаций, расчетов между филиалами.

Факторинг отличается от кредита по целому ряду оснований.

Таблица Сравнение факторинга и кредита

ХарактеристикаФакторингКредитование
Сроки оформленияКраткосрочный период, обычно в пределах полугодаТолько долгосрочный период
ОбеспечениеЗалог не требуетсяДля юрлиц требуется наличие залогового обеспечения (в виде недвижимости, оборудования и пр.), поручительства или гарантий
СуммаСумма зависит от объема продаж поставщикаСумма кредита обусловлена заранее
ЦелиФинансирование текущих затратЧаще всего для реализации инвестиционных проектов: выход на новые рынки, покупка оборудования и пр.
Порядок выплатыИз общей суммы вычитается комиссия, встречается поэтапная оплата (до/после расчетов)Единовременно выдается вся сумма кредита
Требуемый пакет документовОбычно финансирование производится с минимальным комплектом документов: накладные, счета-фактуры, договор.Требуется большой пакет документов, погашение одного кредита не дает гарантии на получение следующего. На каждый кредит — новый договор
Погашение задолженностиДолг возвращает третья сторонаЗадолженность погашает та же компания, которая брала кредит

Факторинг в большинстве случаев выгодней кредита. С ним гораздо легче планировать финансовые потоки, т.к. разные покупатели имеют отличный объем заказов и периодичность. Другими словами, не всегда можно спрогнозировать, сколько денежных средств понадобится поставщику. Фактор будет покрывать кассовый разрыв всякий раз, когда это необходимо.

Даже тот факт, что факторинг – не является по сути кредитом является преимуществом, так как не влияет на баланс фирмы.

В числе недостатков факторинга можно выделить его высокую стоимость (в России комиссионные фактора могут достигать 10% от сделки). Также от компании потребуется раскрывать всю информацию о своих покупателях.

Как выбрать фирму для оформления факторинга?

Сегодня на рынке представлено более 100 компаний, оказывающих факторинговые услуги. Это существенно осложняет выбор фактора. Единый алгоритм отбора предоставить сложно, все будет зависеть от целей поставщика.

При выборе фактора стоит ориентироваться на следующие критерии:

  1. Круг потенциальных покупателей. Если предполагается возникновение сложностей с получением задолженности, стоит обращаться к крупным факторам. Сегодня наиболее значимые позиции на российском рынке факторинговых услуг принадлежат компаниям ВТБ Факторинг, Промсвязьбанк, ФК Открытие и Альфа Банк.
  2. Позиции в рейтингах, место на рынке. Такая информация есть в обзорах журналов Эксперт, Профиль, АФК (ассоциации факторинговых компаний)
  3. Отзывы клиентов.
  4. Гибкость условий компании: каковы этапы взаимодействия, общая схема сотрудничества, сроки обработки документов, сроки финансирования, принимает ли на обслуживание всех компаний-дебиторов или же устанавливает ограничения и пр.
  5. Стоимость услуг: какова комиссия, из чего она складывается, от каких факторов зависит, есть ли дополнительная комиссия/штрафы за несвоевременную оплату.
  6. Уровень сервиса, наличие онлайн-кабинета, возможности для электронного документооборота, интеграции с ИТ-системой.
  7. Величина процента финансирования и ее соотношение с покрытие неоплаты (стандартное предложение сегодня – это 10% от суммы, указанной в выставленном счете-фактуре).
  8. Устойчивое финансовое положение фактора: это позволит избежать перебоев с оплатой. Можно ознакомиться с финансовой отчетность компании, уточнить круг ее акционеров, источники привлечения фондирования и пр.
  9. Насколько развита филиальная сеть в компании.

Какие есть риски?

Факторинговые сделки предполагают следующие риски:

  • неоплата дебиторской задолженности покупателем – это ключевой риск, который невозможно исключить в любом бизнесе, даже при работе с постоянными клиентами;
  • репутационные риски возможны, когда фактор берет на себя обязанности по управлению дебиторской задолженностью; тогда проблемы поставщика с клиентами могут стать достоянием общественности;
  • риск мошенничества со стороны поставщика;
  • кредитный риск при просрочке или неполном погашении долга;
  • политические и валютные риски – их также нельзя избежать, например, сегодня факторы не финансируют поставщиков, чье положение зависит от колебаний курсов валют.

Стоит отметить, что в России в основном практикуется схема регрессивного факторинга. Это минимизирует риски фактора, так как вся ответственность за погашение долга покупателем ложится на поставщика. Именно он рискует своими финансами при отгрузке товара недобросовестным клиентам.

Отличия форфейтинга от факторинга

Форфейтинг предполагает выкуп денежного обязательства, возникшего у покупателя (должника) перед кредитором. В результате сделки форфейтер перекладывает на себя все риски по данной сделке. Поставщик же получает абсолютно всю сумму и отныне не несет ответственности за исполнение/неисполнение обязательств покупателем.

Итак, форфейтинг и факторинг – две принципиально разные модели сотрудничества, которые отличаются между собой по следующим критериям:

  • факторинговая операция продолжается максимум 180 дней, тогда как форфейтинговая может длиться и несколько лет;
  • фактор перекладывает свои риски на поставщика, если обязательство покупателя не будет исполнено, он вправе потребовать возврата своих денег от поставщика; тогда как форфейтер принимает на себя все платежные риски;
  • фактор первоначально уплачивает поставщику определенную часть денег, тогда как форфейтер – всю сумму полностью;
  • форфейтер может продать обязательство, фактор – нет.

Факторинг в России

Сегодня факторинговые услуги приобретают все большую популярность в российском бизнес-сообществе.

Многим компаниям на практике удалось оценить их преимущества: благодаря внедрению схемы факторинга в расчеты с контрагентами удается увеличить оборачиваемость компании, не изменяя существенным образом сложившихся бизнес-процессов.

Российская специфика данного рынка состоит в том, что определяющее значение принадлежит факторингу с регрессом (его доля – 55%). Тогда как на Западе преобладает безрегрессивная модель.

Другой отличительной российского рынка является то, что ключевое место на рынке принадлежит крупнейшим кредитным организациям, либо их дочерним подразделениям.

Сейчас рынок факторинга переживает не лучшие времена из-за общего падения торгового сектора. По итогам 2016 года он упал на 10% с точки зрения объема переуступленных в пользу факторов денежных средств, составив 1,85 трлн.р. Особенно упало направление международных факторинговых услуг.

Но не во всех сегментах было отмечено падение: со стороны торговых сетей и крупных промышленных предприятий рынок демонстрировал рост.

Источник: https://bankrotstvoved.ru/kreditor/faktoring-prostymi-slovami

Факторинг или кредит, виды, различия, кредитование бизнеса

Факторинг или кредит?

На простом языке слово факторинг означает финансирование бизнеса, деятельность которого связана с отсрочкой получения оплаты за проданный товар или оказанные услуги.

Юристы трактуют этот термин, как кредитование на условиях уступки денежного требования.

Факторинг регламентируется гл. 43 ГК.

:

Факторинг на примере

Кто может участвовать?

Виды факторинга

По распределению риска, может быть с регрессом и без

По уровню информированности покупателя

По времени возникновения

По количеству факторов

По географическому положению

По объему услуг

По способу ведения документации

Этапы факторинга

Для кого и когда актуален факторинг

Сравнения факторинга с кредитом

Какие еще плюсы есть у факторинга

Недостатки

Что нужно учесть при выборе фактора

Заключение

Факторинг на примере

Предприятие по производству диванов поставляет изделия в мебельный магазин. Согласно заключённому договору, полный расчет должен произойти только через месяц. Во время ожидания оплаты производитель может испытывать недостаток денег на текущие расходы (зарплата сотрудникам, закупка сырья).

Нехватка средств особенно остро будет ощущаться, если контрагентами являются сетевые компании, если их много.

Чтобы избежать финансового дефицита можно взять бизнес-кредит.

Для этого придется собрать большой пакет документов, предоставить залог, застраховать и оформить его, что приведет к дополнительным тратам. Если покупатель задержит оплату, вернет товар, долг придётся погашать из оборотных средств.

А можно заключить договор факторинга, по которому третье лицо заплатит продавцу за покупателя сразу после заключения договора поставки или получения продукции. После реализации товара посреднику будут возращены деньги и произведено вознаграждение за оказанную услугу.

В выигрыше окажутся все участники сделки.

Производитель:

  • минимизирует последствия неоплаты или просрочки за товар;
  • обеспечит непрерывный оборот финансов, который будет не зависеть от регулярности поступления платежей;
  • увеличит прибыль;
  • привлечет больше клиентов (лояльные сроки делают сотрудничество более привлекательным).

Покупатель получит:

  • товарный кредит;
  • возможность производить оплату частями по мере продажи товара в приемлемом режиме;
  • повышение конкурентоспособности.

Третье лицо:

  • заработает на комиссии;
  • привлечет новых клиентов;
  • укрепит позиции на рынке финансовых услуг.

Кто может участвовать?

Факторинг всегда предполагает участие трех сторон:

  1. Посредник (фактор, финансовый агент) является ключевым звеном в сделке. Согласно ст. 825 ГК им могут выступать любые юрлица, оперирующие средствами. В России большую часть факторинговых услуг оказывают банки, созданные на их основе специализированные филиалы, фирмы.
  2. Поставщик (продавец, кредитор) — юрлицо, оказывающее услуги, предоставляющее товар с отсрочкой платежей.
  3. Покупатель (дебитор) — юрлицо, получающее товар/услуги, оплата которых происходит в течение оговоренного договором срока.

Факторингом не могут воспользоваться компании, которые:

  • имеют большую дебиторскую задолженность из-за контрагентов, регулярно нарушающих сроки оплаты;
  • производят специализированный товар;
  • работают с субподрядчиками;
  • поставляют товар на условиях дальнейшего обслуживания;
  • являются бюджетной организацией или клиентами собственного филиала.

Виды факторинга

Факторинг классифицируют по нескольким признакам.

По распределению риска, может быть с регрессом и без

В первом случае риск за нарушение контракта полностью принимает продавец. Он должен вернуть деньги фактору, если покупатель не заплатит за товар, а затем самостоятельно взыскать.

Во втором случае (без регресса) рискует фактор. При просрочке, неоплате товара он сам взыскивает задолженность и несет связанные с этим расходы.

По уровню информированности покупателя

Открытый, когда приобретатель уведомлен о наличии договора. Оплату за товар/услуги производится фактору.

Закрытый. Покупатель не знает о сделке. Оплата за товар поступает продавцу, который сам рассчитывается с фактором.

По времени возникновения

Реальный — фактор и кредитор заключают договор после получения товара.

Консенсуальный — договор факторинга заключается до поставки товара, когда продавец и покупатель только подписали соглашение об этом.

По количеству факторов

Прямой. В сделке участвует один посредник. Самый частый вариант.

Взаимный. В процессе принимают участие два посредника. Один представляет интересы второго, действуя по поручению. По такой схеме происходит международная сделка, когда одна из сторон является резидентом другой страны. Иностранный фактор привлекает местную компанию действовать от своего имени.

По географическому положению

Внутренний — все участники являются резидентами одной страны.

Внешний (международный)- одна из сторон резидент другого государства.

По объему услуг

Узкий. Перечень услуг, оказываемых посредником, ограничен. Предоставляются только основные и по одной сделке: проверка платежеспособности дебитора финансирование и консультирование кредитора.

Широкий. Кроме финансирования, фактор оказывает бухгалтерское, страховое обслуживание. Полностью сопровождает дебиторскую задолженность, проводит расширенное консультирование.

По способу ведения документации

Традиционный. Применяется только бумажный документооборот.

Электронный (EDI-факторинг). Все документы по сделке представлены в электронном виде.

Этапы факторинга

Каждая факторинговая сделка имеет нюансы и заключается по разным схемам. Наиболее распространённый вариант можно представить в следующем виде:

  1. Поставщик и покупатель заключают договор о поставке товара с отсрочкой платежа.
  2. Продавец предоставляет банку информацию о покупателе, условиях оплаты, поставки. Сообщает, как дебитор в прошлом соблюдал обязательства, имелись ли просрочки платежей.
  3. Банк анализирует и оценивает финансовые возможности участников сделки. Если он примет заключение о платежеспособности и надёжности контрагента, с продавцом будет заключен договор факторинга.

В документе указываются все основные моменты:

  • предмет договора (финансирование сделки, работа с дебиторской задолженностью);
  • порядок и условия факторинговой сделки;
  • обязанность, права участников;
  • величина, механизм оплаты комиссии за оказанные услуги;
  • срок действия договора.
  1. Поставщик делает отгрузку.
  2. Передает накладные фактору.
  3. Фактор финансирует 90% от общей стоимости, оставшиеся 10%, перечисляют на счет поставщика после получения товара покупателем. На этом этапе финансовый агент взимает комиссию за услугу.
  4. Если процесс открытый покупатель рассчитывается с фактором. Если закрытый — с продавцом, который затем переводит деньги на счет посредника.

Следует отметить, фактор проводит постоянный мониторинг сделки. Если появятся признаки банкротства, нарушение обязательств, посредник расторгнет договор факторинга и потребует немедленно погасить дебиторскую задолженность.

Для кого и когда актуален факторинг

В основном к факторингу прибегают поставщики — малые и средние предприятия, которые:

  • испытывают потребность в пополнении оборотных средств, но не могут получить кредит на выгодных основаниях;
  • имеют в качестве приобретателя крупную компанию (сетевик) с жесткой схемой отсрочки оплаты;
  • работают с новыми нестабильно рассчитывающимися клиентами;
  • хотят привлечь новых покупателей за счет удобных условий оплаты.

Сравнения факторинга с кредитом

Факторинг – 1, кредит — 2

Сроки погашения:

  1. Выплачивается на срок предоставления отсрочки (максимум 180 дней).
  2. Долгосрочный продукт.

Необходимость предоставить обеспечение:

Размер финансирования

  1. Неограничен, зависит от объема продаж.
  2. Оговорен договором.

Документы для заключения

  1. Минимальный пакет (договор поставки, накладные, счет-фактура).
  2. Требуется оформить большое количество документов.

Использование полученных денег

  1. По своему усмотрению.
  2. Целевое, только по назначению. Банк следит за расходованием.

Кто погашает

  1. Деньги выплачивает третья сторона(покупатель).
  2. Долг возвращается заемщиком.

Необходимость расчетно-кассового обслуживания

Возможность получения нового займа

  1. Есть.
  2. Нет. Новый кредит- новый договор.

Наличие дополнительных услуг

  1. Есть. В факторинговые операции может входить: бухгалтерское обслуживание, помощь в управлении дебиторской задолженности, страхование рисков, консалтинг.
  2. Нет.

К кому предъявляются более высокие требования

  1. К третьему лицу (покупателю).
  2. К заемщику.

Какие еще плюсы есть у факторинга

  1. Фактор сам отслеживает дебиторскую задолженность.

  2. Крупные факторинговые компании создают специальный пользовательский интерфейс, который позволяет кредитору в любое время самостоятельно узнать данные о задолженности дебитора.

  3. Банки предъявляют мягкие требования к платежеспособности продавца, белее строгие к покупателю.
  4. В отличие от кредита факторинговое финансирование не оказывает влияния на основные показатели баланса компании.

Недостатки

  1. Дороговизна факторинговых услуг. Комиссия составляет до 30% годовых.
  2. Необходимо раскрывать подробную информацию о покупателе.
  3. Расчет ведется только по безналу.
  4. Фактор может затянуть выплаты, особенно первые.

  5. Финансирование не применяется к разовым сделкам. Отгрузки должны происходить регулярно.
  6. Рассчитывать на факторинг могут в основном постоянные высоконадежные клиенты. Услуга недоступна для компаний с большим количеством мелких дебиторов.

Что нужно учесть при выборе фактора

  1. Если предполагается долгосрочная работа с проблемными поставками лучше остановить выбор на проверенном факторе с большим спектром оказываемых услуг. Это обойдется дороже, чем более скромный вариант, узкий факторинг, зато не будет проблем с оборотными средствами.

  2. Поставщику, имеющему значительные обороты и планирующему передать фактору управление дебиторской задолженностью, целесообразнее заключить договор факторинга с банком (например, Сбербанк рассматривает сделки от 10 млн рублей). Однако продавцу нужно быть готовым к тщательной и придирчивой проверке, которую проведет фактор, в отношении самого кредитора и дебитора.

  3. Поставщику — представителю малого бизнеса, удобнее воспользоваться предложением специализированной факторинговой компании. Они субсидируют в значительно меньшем размере, но заключить договор с ними проще, деньги предоставляются намного быстрее.
  4. Изучить отзывы о выбранном факторе.
  5. Ознакомиться со стоимостью услуг.

    Тарифы устанавливаются индивидуально в каждом конкретном случае. Получив информацию, провести сравнение, что выгоднее: кредит или факторинг.

Заключение

Факторинг является оптимальным решением проблемы недостатка оборотных средств. Он помогает активному росту и развитию компании. Особенно актуален для малого и среднего бизнеса.

Однако, выгоды факторинговых услуг могут перекрываться высокой стоимостью и описанными ранее недостатками.

Чтобы процесс оказался эффективным и полезным, следует просчитать и учесть все риски, плюсы и минусы.

Источник: https://procollection.ru/kredit-faktoring/

Поделиться:
Нет комментариев

    Добавить комментарий

    Ваш e-mail не будет опубликован. Все поля обязательны для заполнения.